AMD:n Helios tuo Nvidialle ensimmäisen todellisen haastajan konekaappitasolla
Nvidia on hallinnut tekoälylaskennan konekaappeja lähes yksin. Nyt AMD tuo markkinoille kokonaisen kaappijärjestelmän, jonka ensimmäisten ostajien joukkoon liittyi Microsoft. Kilpailu ei ratkea muistin määrällä vaan sillä, kumpi pärjää mallien opetuksessa.
- AMD julkisti Helios-järjestelmän, ensimmäisen koko konekaapin kattavan tekoälyalustansa, ja Microsoft liittyi sen asiakkaaksi Metan, OpenAI:n ja Oraclen rinnalle.
- Helios johtaa muistissa noin puolella enemmällä HBM4-kapasiteetilla, mikä auttaa suurten mallien inferenssissä, mutta jää Nvidian Vera Rubinista mallien opetuksen laskentatehossa ja liitäntätekniikassa.
- AMD:n osake nousi yfinance-datan mukaan noin 4,3 prosenttia julkistuspäivänä; toimitukset alkavat myöhemmin tänä vuonna.
- Suomalaissijoittajalle puolijohdealtistus tulee tyypillisesti UCITS-ETF:ien kautta, joissa Nvidian ja TSMC:n painot ovat suuret.
Sirujätti AMD julkisti maanantaina Helios-nimisen järjestelmän. Se on yhtiön ensimmäinen koko konekaapin mittainen tekoälyalusta ja sen tähän asti vakavin yritys haastaa Nvidia. CNBC:n mukaan Microsoft ilmoitti samana päivänä ottavansa Helios-kaapit käyttöön Azure-konesaleissaan.
Näin se liittyy AMD:n varhaisten asiakkaiden joukkoon, jossa ovat jo Meta, OpenAI ja Oracle.
Toimitukset alkavat myöhemmin tänä vuonna. AMD:n osake nousi julkistuspäivänä yfinance-datan mukaan noin 4,3 prosenttia.
Uutinen on merkittävä, koska Nvidia on vuosia hallinnut tekoälylaskennan raskainta päätä käytännössä yksin.
"Rack-scale" eli konekaappitason järjestelmä tarkoittaa, ettei yhtiö myy enää pelkkiä siruja. Se myy valmiiksi rakennetun, nestejäähdytetyn kaapin, jossa suoritinpiirit, prosessorit, verkkotekniikka ja ohjelmisto toimivat yhtenä laskentayksikkönä.
Tähän asti tällainen kokonaisuus on ollut lähinnä Nvidian Grace Blackwell- ja Vera Rubin -järjestelmien varassa. Helios on niiden ensimmäinen suora vastine.
Mitä kaapin sisällä on
Helios rakentuu AMD:n omista komponenteista. Kokonaisuuteen kuuluvat Instinct MI455X -grafiikkapiirit, kuudennen sukupolven EPYC "Venice" -prosessorit, Pensando-verkkotekniikka ja ROCm-ohjelmisto.
CNBC:n ja TradingKeyn tietojen mukaan yksi kaappi sisältää 72 grafiikkapiiriä ja 18 prosessoria. Se on nestejäähdytetty. Lisäksi se tarjoaa 31 teratavua HBM4-muistia (high bandwidth memory eli suuren kaistanleveyden muisti, tekoälypiirien käyttämä nopea muistityyppi).
Suorituskyvyksi ilmoitetaan 2,9 exaFLOPSia FP4-tarkkuuden inferenssiä ja 1,4 exaFLOPSia FP8-tarkkuuden opetusta.
Tässä kohtaa kannattaa erottaa kaksi työvaihetta.
Opetuksella (treenaus) tarkoitetaan mallin rakentamista valtavasta datamäärästä, mikä vaatii raakaa laskentatehoa. Inferenssi taas on valmiin mallin käyttöä eli vastausten tuottamista, mikä nojaa vahvasti muistin määrään ja nopeuteen.
exaFLOPS on laskentatehon mittayksikkö, ja FP4 ja FP8 viittaavat lukujen tarkkuuteen. Karkeampi tarkkuus tuottaa suuremmat luvut, mutta se soveltuu eri tehtäviin.
Muistissa edellä, laskennassa jäljessä
Vertailu Nvidian Vera Rubin NVL72 -järjestelmään paljastaa selvän työnjaon.
CNBC:n ja TradingKeyn tietojen mukaan Nvidian kaapissa on niin ikään 72 grafiikkapiiriä, mutta prosessoreita on 36. Muistia siinä on 20,7 teratavua, ja laskentatehoa 3,6 exaFLOPSia inferenssissä sekä 2,5 exaFLOPSia opetuksessa.
AMD johtaa siis muistissa noin puolella enemmällä HBM-kapasiteetilla. Etu korostuu erityisesti biljoonan parametrin kokoluokan mallien inferenssissä, jossa koko malli pitää mahtua muistiin.
Nvidia puolestaan on edellä opetuksen laskentatehossa ja NVLink-liitäntätekniikassa, joka yhdistää sirut toisiinsa nopeammin.
Forrest Norrod, AMD:n datakeskusliiketoiminnan johtaja, kiteytti yhtiön myyntiargumentin kustannuksiin. Hän lupasi Heliosin tarjoavan alhaisimman kustannuksen per token eli parhaan kokonaiskustannuksen tuotettua vastausta kohden.
Token on tekoälymallin käsittelemä tekstin pienin yksikkö, ja sen hinta on datakeskuksia pyörittäville asiakkaille keskeinen mittari.
Mitä tämä tarkoittaa tekoälyn investointivedolle
Toinen uskottava toimittaja muuttaa asiakkaiden asemaa.
Kun Nvidia on ollut ainoa realistinen vaihtoehto raskaimpaan laskentaan, hinnoitteluvoima on ollut sen puolella. Microsoftin, Metan, OpenAI:n ja Oraclen kaltaiset ostajat hyötyvät jo pelkästä vaihtoehdon olemassaolosta. Se antaa neuvotteluvoimaa ja hajauttaa toimitusriskiä.
Rahallisia ehtoja tai luvatun laskentakapasiteetin määrää AMD ei julkistanut, joten vetoapu jää toistaiseksi arvioiden varaan.
Suomalaissijoittajalle puolijohteet tulevat salkkuun tyypillisesti UCITS-muotoisten pörssirahastojen kautta. Syynä on EU:n PRIIPs-sääntely ja avaintietoasiakirjan puuttuminen. Ne estävät useimpien yhdysvaltalaisten rahastojen, kuten SMH:n ja SOXX:n, ostamisen suoraan.
Markkina-arvopainotetuissa puolijohde-ETF:issä Nvidian ja TSMC:n painot ovat suuret, joten altistus keskittyy harvoihin nimiin.
Yksittäiseen osakkeeseen sidotut vivutetut ETF:t ovat tämän joukon riskisin pää. Kilpailun koveneminen ei muuta näiden tuotteiden rakennetta. Se muuttaa kuitenkin asetelmaa, jonka varassa niiden suurimmat painot ovat pitkään olleet.
